09.07.202112:32 Аналитические обзоры Форекс: EUR/USD. 9 июля. Отчет COT. Европейский центральный банк пересмотрел свою политику в отношении инфляции

EUR/USD – 1H.

Добрый день, уважаемые трейдеры! Пара EUR/USD в течение четверга, 8 июля, выполнила разворот в пользу европейской валюты и начала новый процесс роста, который весьма быстро завершился около нисходящей линии тренда. Около этой линии поведение пары было очень странным, так как сначала котировки выполнили закрепление выше нее, но тут же начали нисходящий откат. Таким образом, на данный момент очень сложно сказать, выполнено ли итоговое закрытие над линией тренда, которое должно поменять настроение трейдеров с «медвежьего» на «бычье»? Тот факт, что пара уже сегодня выполнила закрытие под уровнем 76,4% - 1,1837, позволяет трейдерам рассчитывать на возобновление падения в направлении уровня 1,1772. Таким образом, я склоняюсь к тому, что падение котировок все же возобновится. Тем временем информационный фон вчерашнего дня оставлял желать лучшего. В течение всех суток лишь в Америке вышел отчет по числу обращений за пособиями по безработице, который практически совпал с ожиданиями трейдеров.

Однако вчера также стало известно, что ЕЦБ пересмотрел монетарную политику в вопросе, касающемся инфляции. Ранее ЕЦБ называл в качестве целевого уровня «2% или чуть ниже», а сейчас трактовка будет «2% ровно». Новая формулировка предусматривает симметричный подход, при котором инфляция может ненадолго превысить уровень 2%, но в среднесрочной перспективе ЕЦБ не ждет значения больше 2%. Кристин Лагард на пресс-конференции ЕЦБ заявила, что новый подход к определению таргета по инфляции означает, что 2% не является «потолком», но при этом очень нежелателен отход показателя от 2% как в сторону снижения, так и в сторону повышения. По большому счету, это изменение в подходе к таргетированию инфляции не слишком сильно меняет монетарную политику. В любом случае, ранее ЕЦБ также стремился к 2% инфляции, которые еле-еле удалось достичь месяц назад. Однако уже в ближайшие месяцы индекс потребительских цен может начать вновь замедляться, так как последний всплеск ценового роста был вызван «временными факторам», о чем заявила сама Кристин Лагард. Слабая инфляция будет ограничивать экономический рост Еврозоны.

EUR/USD – 4H.

На 4-часовом графике котировки пары выполнили падение к коррекционному уровню 76,4% - 1,1782 и отбой от него. Таким образом, был выполнен разворот в пользу валюты ЕС и начат рост в направлении уровня коррекции 61,8% - 1,1890. Отбой котировок от уровня Фибо 61,8% сработает уже в пользу американской валюты и падения к уровню 1,1782. Закрытие под ним повысит шансы на дальнейшее падение в направлении следующего коррекционного уровня 100,0% - 1,1606. Две бычьи дивергенции не смогли пока остановить падение котировок.

Обзор новостей:

8 июля в Евросоюзе и Америке были интересные события и отчеты, но они практически никакого влияния на настроение трейдеров не оказали. Таким образом, влияние информационного было очень слабым.

Календарь новостей для США и Евросоюза:

Евросоюз - Президент ЕЦБ Кристин Лагард выступит с речью (10-00 UTC).

Евросоюз - Отчет ЕЦБ со встречи по монетарной политике (11-30 UTC).

9 июля в Америке календарь экономических событий абсолютно пустой, а в Евросоюзе пройдет выступление Кристин Лагард, которое может привлечь внимание трейдеров. Также будет интересен отчет по монетарной политике, но сильной реакции трейдеров на эти события я не жду.

Отчет COT(Commitments of traders):

Последний отчет COT показал, что в течение отчетной недели настроение категории трейдеров «Non-commercial» стало более «медвежьим». Крупные игроки закрыли 563 контракта Long и открыли 3615 контрактов Short. Таким образом, изменения, показанные в последнем отчете, не слишком большие, тем не менее, настроение спекулянтов становится более «медвежьим» уже несколько недель подряд. Однако, в целом пока все еще сохраняется преимущество трейдеров-быков, так как они обладают большим количеством открытых Long'ов.

Прогноз по EUR/USD и рекомендации трейдерам:

Сегодня я рекомендую продажи пару с целью 1,1772, так как было выполнено закрытие на часовом графике под уровнем 1,1837 с ордером Stop Loss выше 1,1837. Покупки пары рекомендую в случае повторного закрытия котировок на часовом графике над уровнем 1,1837 с целью 1,1919.

ТЕРМИНЫ:

«Non-commercial» - крупные игроки рынка: банки, хедж-фонды, инвест-фонды, частные, крупные инвесторы.

«Commercial» - коммерческие предприятия, фирмы, банки, корпорации, компании, которые покупают валюту не для получения спекулятивной прибыли, а для обеспечения текущей деятельности или экспортно-импортных операций.

«Non-reportable positions» - мелкие трейдеры, которые не оказывают существенного влияния на цену.