02.06.202509:13 Forex Analysis & Reviews: Intradenní strategie pro začínající obchodníky – 2. června

Euro, libra a další riziková aktiva posílila vůči americkému dolaru po zveřejnění údajů o inflaci v USA. Výrazný tlak na USD vyvolala také prohlášení Bílého domu, podle nichž jednání s Čínou o obchodní dohodě uvízla na mrtvém bodě.

Trh reagoval obezřetně, protože podobná očekávání byla už do cen započítána. Obchodníci nadále pozorně sledují makroekonomické ukazatele ve snaze předvídat další kroky americké centrální banky. Nejistota ohledně načasování snižování sazeb vyvíjí tlak na USD a další aktiva citlivá na změny úrokových sazeb.

Současně však stabilní inflace může naznačovat, že americká ekonomika vykazuje odolnost, což by mohlo podpořit spotřebitelskou poptávku a firemní zisky. Pokud však zůstanou sazby na vysoké úrovni příliš dlouho, mohlo by to negativně ovlivnit investice a vést k dlouhodobému zpomalení hospodářského růstu.

Dnes by euro mohlo pokračovat v růstu, ale k tomu by byly zapotřebí pozitivní údaje o indexu nákupních manažerů (PMI) ve výrobním sektoru eurozóny. V opačném případě by se na jednotnou evropskou měnu mohl znovu vrátit tlak. Vzhledem k přetrvávajícím problémům ve výrobním sektoru pravděpodobně Evropská centrální banka tento týden znovu sníží úrokové sazby, což by bylo omezujícím faktorem pro růst EUR/USD. Nesmíme však zapomínat na geopolitická rizika, která mohou ovlivnit dynamiku měn. V nejbližším období bude pohyb eura určován makroekonomickými daty a celkovým sentimentem na trhu. Zvýšená chuť investorů riskovat by mohla evropskou měnu podpořit, zatímco opatrnost investorů by na ni mohla vyvinout tlak.

Dnes se očekávají podobná data o výrobním sektoru také z Velké Británie, a proto lze očekávat podobnou reakci trhu.

Pokud budou data odpovídat očekáváním ekonomů, doporučuje se využít strategii Mean Reversion (založenou na návratu k průměru). Naopak pokud data výrazně překonají nebo zklamou očekávání, vhodná bude strategie Momentum (založená na průrazu).

Strategie Momentum (založená na průrazu):

EUR/USD

• Nákup (buy) při průrazu nad 1,1386 může vést k růstu směrem k 1,1416 a 1,1453.
• Prodej (sell) při průrazu pod 1,1347 může vést k poklesu směrem k 1,1314 a 1,1270.

GBP/USD

• Nákup (buy) při průrazu nad 1,3505 může vést k růstu směrem k 1,3555 a 1,3602.
• Prodej (sell) při průrazu pod 1,3450 může vést k poklesu směrem k 1,3416 a 1,3382.

USD/JPY

• Nákup (buy) při průrazu nad 143,50 může vést k růstu směrem k 143,75 a 144,20.
• Prodej (sell) při průrazu pod 143,25 může vést k poklesu směrem k 142,79 a 142,32.

Strategie Mean Reversion (založená na pullbacku):

EUR/USD

• Budu vyhlížet příležitost k prodeji (sell) po neúspěšném průrazu nad 1,1386, jakmile se cena vrátí pod tuto úroveň.
• Budu vyhlížet příležitost k nákupu (buy) po neúspěšném průrazu pod 1,1350, jakmile se cena vrátí nad tuto úroveň.

GBP/USD

• Budu vyhlížet příležitost k prodeji (sell) po neúspěšném průrazu nad 1,3508, jakmile se cena vrátí pod tuto úroveň.
• Budu vyhlížet příležitost k nákupu (buy) po neúspěšném průrazu pod 1,3468, jakmile se cena vrátí nad tuto úroveň.

AUD/USD

• Budu vyhlížet příležitost k prodeji (sell) po neúspěšném průrazu nad 0,6478, jakmile se cena vrátí pod tuto úroveň.
• Budu vyhlížet příležitost k nákupu (buy) po neúspěšném průrazu pod 0,6442, jakmile se cena vrátí nad tuto úroveň.

USD/CAD

• Budu vyhlížet příležitost k prodeji (sell) po neúspěšném průrazu nad 1,3733, jakmile se cena vrátí pod tuto úroveň.
• Budu vyhlížet příležitost k nákupu (buy) po neúspěšném průrazu pod 1,3698, jakmile se cena vrátí nad tuto úroveň.